随着全球对安全、灵活且税收高效的财富结构兴趣持续上升，香港仍是设立信托的首要司法管辖区。在本期Zetland通讯中，我们探讨了香港信托的当前格局，包括其结构、法律和税收优势，以及塑造2025年行业的最新监管发展。
为什么选择香港设立信托？
香港提供了法律确定性、税收效率和国际信誉的独特结合。其信托法源于英国普通法，为资产保护、继承规划和跨境财富管理提供了坚实的框架。
无论您是高净值人士、家族办公室还是顾问，香港的信托制度提供：
- 永久信托，用于长期财富保全
- 无强制继承规则，允许对资产分配的完全控制
- 承认外国信托，支持国际家族
- 委托人的保留权力，增强灵活性
- 保护人角色，增加监督和管理
信托结构一览
典型的香港信托涉及：
- 委托人 – 设立信托的人
- 受托人 – 资产的法律所有者，根据信托契约管理资产
- 受益人 – 有权受益的个人或实体
- 保护人（可选） – 监督受托人决策并确保委托人意图
信托可以是酌情信托、固定信托、可撤销信托、不可撤销信托或慈善信托，通常根据复杂的家族和商业需求进行定制。
香港信托的税收优势
香港的税收制度是全球最优惠的之一：
- 无资本利得税
- 无遗产税或继承税
- 属地税收 – 仅香港来源收入需缴税
- 分配无预扣税
- 可利用双重征税协定，用于跨境规划
这些特点使香港成为寻求高效、合规财富结构的国际客户的理想选择。
2025年监管更新：您需要知道的内容
香港继续通过关键监管改进来现代化其信托行业：
TCSP许可和AML合规
信托或公司服务提供商（TCSPs）现在必须根据《反洗钱和反恐怖主义融资条例》满足更严格的许可标准：
- 关键人员必须通过适当性和诚信测试
- 任命合规官和MLRO
- 加强客户尽职调查和报告义务
这些措施强化了香港在透明度和专业性方面的声誉。
新受规管活动（RA13）
证券及期货事务监察委员会（SFC）引入了RA13，监管集体投资计划（CISs）的受托人。受托人现在必须满足更高的治理和受托监督标准。
HKMA的TB-1模块
香港金融管理局（HKMA）发布了TB-1，概述了对受托人在风险管理、合规和报告方面的期望，进一步使香港与全球最佳实践保持一致。
国际客户的战略展望
香港的信托行业正在蓬勃发展，信托资产超过5万亿港元。增长的驱动力包括：
- 来自中国内地家族的需求上升
- 与家族办公室结构的整合
- 跨境举措，如财富管理互通
- 通过资本投资入境计划（CIES）的 renewed 兴趣
尽管合规成本增加，香港仍是长期财富规划的战略司法管辖区。
如何在香港设立信托
- 定义您的目标 – 资产保护、继承、慈善
- 选择受托人 – 个人或公司，获得许可且声誉良好
- 起草信托契约 – 概述条款、权力和责任
- 转移资产 – 法律所有权转移给受托人
- 确保合规 – 满足AML/CTF和TCSP要求
- 管理信托 – 持续管理、报告和管理
专业指导对于确保法律健全性和税收效率至关重要。
Zetland如何提供帮助
在Zetland Fiduciary Group，我们专注于在香港和其他领先司法管辖区设立和管理信托。我们的团队结合了数十年的经验、深刻的监管知识以及对个性化服务的承诺。
无论您是为未来世代规划还是管理全球资产，我们在这里帮助您：
- 明智结构化
- 有效保护
- 战略增长
