الميزات الأساسية للثقات

التروست هو علاقة قانونية يحتفظ فيها شخص قانوني (الوصي) بممتلكات تبرع بها مؤسس التروست (المانح في الولايات المتحدة) لصالح أطراف ثالثة (المستفيدون). نشأت من إنجلترا العصور الوسطى، وقد تطورت قوانين التروست على مدى قرون إلى أداة أساسية للتخطيط الضريبي والتركات. الولايات القضائية ذات القانون العام مثل الولايات المتحدة وهونغ كونغ لديها قوانين شاملة تحكم إنشاء وإدارة التروست، مما يضمن الوضوح والحماية للوصايا والمستفيدين. الدول ذات القانون المدني، مثل فرنسا وسويسرا، تعترف بالتروست لكنها تفتقر عمومًا إلى تشريعات محددة، معتمدة بدلاً من ذلك على القوانين المدنية التي قد تتطلب هياكل قانونية إضافية لتحقيق نتائج مشابهة. بشكل عام، تختلف تطبيق وقوانين التروست بين أنظمة القانون العام والقانون المدني، مما يؤثر على استخدامها في تخطيط التركات، وحماية الأصول، والمعاملات التجارية.

جوهر التروست هو نقل الملكية القانونية للممتلكات إلى طرف ثالث والاتصال الواضح بتعليمات بشأن استخدام العائدات من وتصريف الممتلكات. إذا لم يتم الالتزام بالتعليمات بشكل صارم، قد يُعتبر التروست وهميًا وبالتالي غير صالح من البداية. ومع ذلك، هناك مرونة كبيرة في كيفية هيكلة التروست، وعدد كبير من الضمانات المتاحة لحماية مصالح جميع الأطراف.

التروست أدوات مرنة مفيدة لإدارة ثروة العائلة، وهيكلة الشركات، ودعم الأنشطة الخيرية، وحماية الأصول من الدائنين أو النزاعات القانونية. نظرًا لتكيفها، تلعب دورًا رئيسيًا في التخطيط المالي الاستراتيجي طويل الأمد، خاصة في الإعدادات الدولية.

Basic Features Of Trusts Image

الأشكال الأساسية للثقة

الترست القابل للإلغاء

المعروف أيضًا باسم الثقة الحية، يتم إنشاؤه خلال حياة المنشئ ويمكن تغييره أو إلغاؤه في أي وقت. غالبًا ما يعمل المنشئ كالأمين الأولي ويحتفظ بالسيطرة على الأصول. تقدم هذه الثقة حماية أقل لأن الأصول لا تزال جزءًا من التركة الخاضعة للضريبة وقابلة للوصول إليها من قبل الدائنين.

التراست غير القابل للإلغاء

بالمقارنة مع التراست القابل للإلغاء، لا يمكن تعديل هذا التراست أو إلغاؤه بدون موافقة المستفيد أو موافقة المحكمة. ومع ذلك، يوفر حماية أعلى من الدائن وفوائد ضريبية محتملة. تُزال الأصول من تركة المُنشِئ.

الوصية الوصائية

يُنشَأ من خلال وصية ويأخذ مفعوله فقط بعد وفاة الواضع، وهذا خاضع لإجراءات الإثبات الطويلة والمحتمل أن تكون مكلفة. يفتقر إلى الخصوصية التي يمكن أن تقدمها التروست، لكنه يسمح بإدارة منظمة للأصول لصالح المستفيدين، خاصة أولئك الذين هم قاصرون أو ذوو احتياجات خاصة.

الثقة التقديرية

التراست التقديري هو ترتيب قانوني مرن يمنح الوصياء صلاحية كاملة على كيفية وتوقيت توزيع الأصول على المستفيدين. يسمح هذا الإعداد للوصياء بتكييف قراراتهم بناءً على احتياجات المستفيدين المتغيرة وظروفهم. يوفر فوائد كبيرة، بما في ذلك حماية الأصول المعززة، والتي هي طريقة لحماية الأصول من المطالبات المستقبلية أو الدائنين، وقدرة على تقديم دعم شخصي مصمم خصيصًا لكل موقف فريد للمستفيد. بشكل عام، يجمع التراست التقديري بين المرونة والأمان، مما يجعله أداة قيمة في تخطيط التركات لإدارة وحماية أصول العائلة.

الأطراف الرئيسية المعنية في التراست

كل تروست يتضمن أدوارًا محددة بوضوح — المستقرون الذين ينقلون الأصول، الأمناء الذين يديرون الأصول، والمستفيدون الذين يتلقون الفوائد تحت هيكل التروست.

Settlor Iconالواقف

الشخص أو الكيان الذي ينقل ملكية الأصول إلى الوصي، وبهذا يؤسس الترست. معروف باسم المانح أو مؤسس الثقة في بعض الاختصاصات.
01

Trustee Iconالوصي

الوصي، الذي غالباً ما تكون شركة أمانات مهنية، يدير ويدار أصول الثقة وفقاً لصك الثقة، مع التصرف في أفضل مصالح المستفيدين.
02
Trust Parties

Beneficiaries Iconالمستفيدون

الأفراد أو الكيانات المعينة للاستفادة من أصول الثقة، والتي تتلقى التوزيعات أو الدخل كما حدده المؤسس في ترتيب الثقة.
03

Guardian Protector Iconحارس / حامي

بالإضافة إلى ذلك، يحتوي العديد من التراستات على حارس و/أو حامي معين لمراقبة أنشطة المتعهدين وضمان اتباع نوايا المؤسس. يمتلك الحامي عادةً السلطة لتغيير المتعهدين.
04

الأشكال الأساسية للثقة

الترست القابل للإلغاء

المعروف أيضًا باسم الثقة الحية، يتم إنشاؤه خلال حياة المنشئ ويمكن تغييره أو إلغاؤه في أي وقت. غالبًا ما يعمل المنشئ كالأمين الأولي ويحتفظ بالسيطرة على الأصول. تقدم هذه الثقة حماية أقل لأن الأصول لا تزال جزءًا من التركة الخاضعة للضريبة وقابلة للوصول إليها من قبل الدائنين.

التراست غير القابل للإلغاء

بالمقارنة مع التراست القابل للإلغاء، لا يمكن تعديل هذا التراست أو إلغاؤه بدون موافقة المستفيد أو موافقة المحكمة. ومع ذلك، يوفر حماية أعلى من الدائن وفوائد ضريبية محتملة. تُزال الأصول من تركة المُنشِئ.

الوصية الوصائية

يُنشَأ من خلال وصية ويأخذ مفعوله فقط بعد وفاة الواضع، وهذا خاضع لإجراءات الإثبات الطويلة والمحتمل أن تكون مكلفة. يفتقر إلى الخصوصية التي يمكن أن تقدمها التروست، لكنه يسمح بإدارة منظمة للأصول لصالح المستفيدين، خاصة أولئك الذين هم قاصرون أو ذوو احتياجات خاصة.

الثقة التقديرية

التراست التقديري هو ترتيب قانوني مرن يمنح الوصياء صلاحية كاملة على كيفية وتوقيت توزيع الأصول على المستفيدين. يسمح هذا الإعداد للوصياء بتكييف قراراتهم بناءً على احتياجات المستفيدين المتغيرة وظروفهم. يوفر فوائد كبيرة، بما في ذلك حماية الأصول المعززة، والتي هي طريقة لحماية الأصول من المطالبات المستقبلية أو الدائنين، وقدرة على تقديم دعم شخصي مصمم خصيصًا لكل موقف فريد للمستفيد. بشكل عام، يجمع التراست التقديري بين المرونة والأمان، مما يجعله أداة قيمة في تخطيط التركات لإدارة وحماية أصول العائلة.

الثقة الثابتة

الثقة الثابتة هي نوع من الثقوات حيث يتم تحديد حقوق المستفيدين في الدخل أو رأس المال بوضوح مسبقًا من قبل وثيقة الثقة. في هذا الإعداد، لدى المتعهدين صلاحيات تقديرية محدودة في توزيع الأصول ويجب عليهم اتباع التخصيصات المحددة. توفر هذه الهيكلية قابلية للتنبؤ واليقين الأكبر للمستفيدين، حيث يعرفون حقوقهم مسبقًا. تُستخدم الثقوات الثابتة عادةً في الترتيبات العائلية أو الخيرية لضمان أن يتلقى مستفيدون محددون فوائد معينة، مما يوفر طريقة شفافة وموثوقة لإدارة وتوزيع أصول الثقة.

الوثيقة الأكثر أهمية في تسوية الثقة هي وثيقة الثقة. هذه هي المخطط الأساسي للثقة ويجب صياغتها بعناية. يجب أن تكون اللغة غير غامضة لأنها ستُشار إليها لسنوات عديدة. كما يتم غالباً صياغة مذكرة الرغبات من قبل المؤسس للإشارة في ثقة تقديرية إلى كيفية خدمة الأمناء للمستفيدين. أخيراً، يجب أن يكون هناك نقل للملكية القانونية للملكية لإنشاء الثقة. يجب توثيق ذلك بالكامل لإظهار أن تغييراً في الملكية قد حدث بالفعل.

يمكن الاحتفاظ بجميع أنواع الملكية تحت الثقة بما في ذلك النقد ورصيد البنوك، الأوراق المالية، الملكية الشخصية والعقارية، وأسهم الشركات الخاصة. إذا كانت ملكية شخصية مثل أعمال فنية، مجوهرات أو أثاث تُسوى في ثقة، فسيكون من المهم إحصاء ووسم وتحديد هذه العناصر. تمتلك الملكية مع الأمناء في جميع الأوقات، لكن الاستخدام والسيطرة اليومية يمكن تفويضها إلى الآخرين.

الثقة نفسها تفتقر عموماً إلى هوية قانونية مميزة؛ ومع ذلك، في الولايات المتحدة، يُعترف بها على أنها تُنشئ علاقة قانونية بين الأمين والمستفيدين. في هذا السياق، يتولى الأمين واجباً أمنياً هاماً، مما يعني أنهم ملزمون قانونياً وأخلاقياً بالتصرف في مصلحة المستفيدين، مما يضمن إدارة مسؤولة لأصول الثقة.

فئة مهمة من الثقة هي الثقة الخيرية حيث يكون المستفيدون غالباً غير مرتبطين بالمؤسس والسبب في إنشاء الثقة هو طبيعة إيثارية. في العديد من الدول، تُعامل الثقوات الخيرية بشكل مواتٍ لأغراض ضريبية ولذلك لا تُنشأ غالباً خارج البلاد.

تراست خارجي

يمكن تعريف التراست البحري ببساطة على أنه تراست يُنشأ في اختصاص قضائي مختلف عن مقر إقامة المؤسس. ومع ذلك، يُعتبر عمومًا تراستًا يُنشأ في إحدى اختصاصات التراست البحري مثل بليز، BVI، جزر كايمان، جزر كوك، نيوزيلندا وجيرسي للإشارة إلى بعضها. التراستات المبنية في الخارج هي وسائل مثبتة لإنشاء الملكية الشرعية لكل من الأصول البحرية والبرية. إنها مفيدة بشكل خاص في تنظيم التوريث لثروة العائلة. في معظم الدول المتقدمة، أصبحت الضرائب على التراستات معقدة للغاية بسبب قدرتها على استخدامها في التخطيط الضريبي المفيد. بشكل عام وبناءً على مقر إقامة المؤسس والمستفيدين، تمكن التراستات البحرية من تراكم الدخل والأرباح مع الحد الأدنى من الضرائب المحلية.

على مدى القرون، تطورت قوانين التراست الإنجليزية لبعض القواعد الأساسية المتعلقة بإدارة التراستات بما في ذلك:

  • يجب أن يكون للتراست حياة محدودة (رغم أنها قد تكون طويلة جدًا).
  • لا يمكن للمؤسس أن يكون مستفيدًا من التراست.
  • تسوية الممتلكات في التراست غير قابلة للإلغاء.

لا يمكن استخدام التراستات للاحتيال على الدائنين. في السنوات الأخيرة، أصدرت العديد من اختصاصات الخارج تشريعات لتخفيف أول ثلاثة من هذه الأحكام ووضع حدود زمنية على قدرة الدائن على إثبات الاحتيال في نقل الملكية القانونية للممتلكات إلى تراست.

يخضع المتعاملون بالتراست لقيود قانونية صارمة في الطريقة التي يتعاملون بها مع مسؤولياتهم. يجب أن يظهرون واجب الرعاية، الإيمان التام، وممارسة الاجتهاد المهني في إدارة التراست لصالح المستفيدين. كما أنهم مسؤولون عن إدارة الاستثمارات والنقد المحتفظ به من قبل التراست ويتميلون إلى أن يكونوا محافظين في النهج لضمان الحفاظ على قاعدة رأس المال للتراست.

يُسمح عمومًا للمتعاملين بالتراست بالانخراط مع محترفين آخرين مثل مديري الاستثمار لمساعدتهم. يمكن للمتعاملين بالتراست أيضًا أخذ تعويضاتهم من ممتلكات التراست المحتفظ بها من قبل التراست. تقليديًا، يعتمد تعويض المتعاملين بالتراست على قيمة الأصول المحتفظ بها، مع رسوم سنوية دنيا، وغالبًا ما يُفصل في وثيقة التراست. لا تفرض Zetland طرق الرسوم التقليدية المستخدمة عادة من قبل مقدمي الخدمات المالية أو القانونية. بدلاً من ذلك، تعمل على هيكل رسوم ثابت، مما يعني أن العملاء يدفعون مبلغًا محددًا مسبقًا للخدمات المقدمة. يمكن إجراء ترتيبات التسوية إما مباشرة من قبل المؤسس نفسه أو من خلال أصول التراست، شريطة أن يتم تفصيل ذلك صراحة في الوثيقة.

تشكيل التراست واستراتيجيات الأصول

يُشكِّل جوهر الثقة في نقل الملكية القانونية للممتلكات من المنشئ إلى الأمناء. يجب على المنشئ أن يضمن حماية الممتلكات بشكل صحيح وأن تُرَاعَى رغباته. هناك عدة اعتبارات، بما في ذلك الآتي:

Settlor Icon الواقف

الواضع هو فرد أو منظمة تقوم بإنشاء الترست من خلال نقل الأصول إليه، وغالبًا ما يظل مجهول الهوية داخل وثيقة الترست.

عادةً، يقوم طرف ثالث مثل شركة بإنشاء الترست للحفاظ على السرية وحماية الأصول.

Trustee Icon الوصي:

يُلزم الأمناء واجب الأمانة بالعمل وفقًا لصك الثقة ولصالح المستفيدين. قد تستمر الثقة لسنوات عديدة ويجب أن تكون هناك ثقة بأن الأمين سيستمر في تقديم خدمة جيدة. من المستحسن تعيين شركة أمانات ذات خبرة ومهنية كأمين.

على الرغم من أن العديد من البنوك الدولية الكبرى لديها شركات تابعة لشركات الأمانات، إلا أن العديد من المؤسسين يفضلون التعامل مع شركات الأمانات المتخصصة الأصغر. تعيين الأمين غالبًا ما يكون قابلاً للإلغاء ويمكن استبدال أمين غير مرضٍ.

Choice of Domicile Icon اختيار الإقامة:

بينما تعمل معظم الولايات القضائية البحرية بشكل جيد من وجهة نظر تخطيط الضرائب، إلا أن بعضها متفوق بشكل واضح في ميزات حماية الأصول. اختيار الإقامة والقانون الحاكم للتروست البحري عادة ما يكون غير نهائي، حيث تتضمن معظم وثائق التروست ما يُسمى "flee clauses" الذي يسمح بإعادة الإقامة في حال وقوع أحداث معينة مثل الاضطرابات المدنية في الإقامة الأولية. يمكن أيضًا أن تحدث إعادة الإقامة للاستفادة من بيئة قانونية أفضل.

Appointment of Director Icon تعيين الحامي:

يُعد الحامي غالباً فرداً يُعتبر صديقاً أو ثقة للمؤسس. يلعب الحامي دور مراقب يعمل كحلقة وصل بين الوصي، والمؤسس، والمستفيدين. يمكن للحامي عادةً الاعتراض على إجراءات الوصي، ويتمتع عموماً بصلاحية غير مقيدة لإزالة أو تعيين وصي. من المهم تحديد صلاحيات الحامي بعناية لتجنب أي هجوم على الترست بأنه وهمي. يمكن للحامي عادةً ترشيح خلف له في حال الوفاة أو العجز أو إذا كان غير قادر أو غير راغب في الاستمرار في الدور.

Initial Documentation Icon الوثائق الأولية:

يجب صياغة عقد الوصية بعناية وفقًا لأفضل الممارسات الحالية. يحدد هذا الوثيقة كيفية إدارة الوصايا وإدارة أصول الوصية وكيفية توزيعها وتصريفها لأصول الوصية خلال مدة حياة الوصية. عادةً، تشمل أصول الوصية النقدية، العقارات، والأسهم في الشركات، ولكن يمكن توسيعها لتشمل ملكية أي أصول متحركة أو غير متحركة وملكية الملكية الفكرية. معظم شركات الوصايا تستخدم عقد وصية قياسيًا الذي سيتم تخصيصه ليتناسب مع احتياجات العميل.

بما أن الوصية البحرية من المحتمل أن تُنشأ في اختصاص قضائي غير مألوف لمستشاري العميل المهنيين، فإن الحصول على رأي قانوني من محامٍ محلي بشأن صحة الوصية غالبًا ما يكون مستحسنًا كإجراء احتياطي. في حالة الوصية التقديرية، من المهم أن تُعبر الأحكام الواردة في رسالة الرغبات بوضوح.

Captive Trust Company Icon Captive Trust Company:

في بعض الحالات، يمكن أن يكون إنشاء شركة أمانة تحت سيطرة المؤسس مفيداً. ومع ذلك، عادةً ما يترتب على هذا النهج تكاليف إضافية ويتطلب النظر بعناية في ترتيبات الملكية السهمية للوصي التابع. بالإضافة إلى ذلك، هناك اتجاه متزايد للرقابة الحكومية على شركات الأمانة، غالباً ما تشمل متطلبات رأس مال أدنى، مما يعني أن هذا الخيار الآن متاح فقط في عدد محدود من الاختصاصات.

Use of Offshore Companies Icon استخدام الشركات الخارجية:

من الشائع أن تمتلك التراستات البحرية شركات في نفس الولايات القضائية البحرية أو غيرها. من وجهة نظر المؤسس، قد يكون هذا وسيلة للحفاظ على النفوذ أو السيطرة على الأعمال أو لسحب الدخل من الشركة.

معظم وثائق الثقة ستعفي الوصي من المسؤولية عن تشغيل الشركات المملوكة للثقة. ومع ذلك، قرار قانوني إنجليزي حديث يشير إلى أن الوصايا لديها واجب الاستفسار عن و التدخل في تشغيل الشركات الأساسية. لقد سنت جزر العذراء البريطانية (BVI) تشريعًا خاصًا بالثقة (VISTA Trusts) لفصل ووضع عمليات شركة BVI مملوكة لتراست VISTA حصريًا في يدي المديرين. يُتوقع أن تتبع الولايات القضائية الأخرى ذلك.

Zetland يؤسس شركات في معظم الولايات القضائية البحرية ويديرها من هونغ كونغ. يرجى الرجوع إلى Zetland's Guide to Effective Offshore Operations للحصول على مزيد من التفاصيل.

Liechtenstein Foundation Icon مؤسسة ليختنشتاين:

على الرغم من أنها ليست تروست، إلا أن مؤسسة Liechtenstein تمتلك مزيجًا من الميزات الشبيهة بالتروست مع تلك الخاصة بشركة. يُعتبر Liechtenstein أيضًا واحدة من أفضل الاختصاصات في العالم من حيث السرية وسلامة البيئة القانونية. Liechtenstein هي إمارة مستقلة تقع بين النمسا وسويسرا وتُعتبر مستقرة سياسيًا واقتصاديًا.

تُعد المؤسسة هيكلًا جيدًا للاحتفاظ بالممتلكات للأفراد ذوي الثروة العالية الذين يمكنهم الاستمرار في ممارسة السيطرة الكاملة على الممتلكات وكذلك اتخاذ قرار بشأن نقل السيطرة عند الوفاة أو الإعاقة. المؤسسات أغلى تكلفة في الإنشاء والإدارة مقارنة بمعظم التروستات البحرية. المؤسسة البنمية هي بديل بتكلفة أقل ويمكن تقديم التفاصيل من قبل Zetland عند الطلب.

لا يقدم أي هيكل لامتلاك الأصول حماية كاملة ضد إجراء قانوني مصمم وممول جيدًا. على وجه الخصوص، قد يُهاجم التروست على أساس أنه وهمي أي أن المؤسس يحتفظ فعليًا بالسيطرة الكاملة على الأصول والأمناء يتوافقون مع رغباته. ومع ذلك، يمكن أن يكون هذا صعبًا جدًا في الإثبات ويجب أن يكون التروست المكون بشكل صحيح وواضح والذي يُدار جيدًا آمنًا من هذا النوع من الهجوم.

على الرغم من أن التروست قد يُعتبر صالحًا، إلا أن التروست والأصول التي يسيطر عليها قد يكونان خاضعين لإجراء قانوني. في العديد من الاختصاصات، حصلت محاكم الأسرة على سلطة متزايدة لتعديل وثائق التروست في حالات الطلاق أو النزاعات المتعلقة بالميراث. ومع ذلك، يجب أن تعترف محاكم الاختصاص حيث يقيم التروست بهذه القرارات القضائية، وهو أمر غير مضمون دائمًا.

يمكن تصنيف الأصول المملوكة من قبل التروست كـ 'موارد' وقد يتم تخصيصها لطرف مشارك في نزاع من قبل المحاكم. على سبيل المثال، إذا كان مثل هذا الأصل عقارًا يقع في نفس المنطقة مثل المحكمة التي تصدر حكمًا غير مواتٍ، فقد يُفقد. قضية بارزة في القانون الإنجليزي، Charman v Charman (2007)، شملت طلاقًا حيث تم منح 37% من أصول تروست جيرسي، المقدرة بـ $120 million، للزوجة. تأثيرها القانوني يوضح أن التروستات التقديرية البحرية يمكن معاملتها كموارد زوجية إذا احتفظ المؤسس بالسيطرة.

اختيار الاختصاص البحري مهم. على الرغم من أن معظم الاختصاصات البحرية قد تبدو متشابهة إلى حد ما، إلا أن هناك اختلافات قانونية مهمة بينها. على سبيل المثال، تتطلب بعض الاختصاصات تسجيل التروستات عادةً في سجل سري يحتفظ به الحكومة.

قضايا الاستثمار

يُعد الاستثمار التقديري لأصول الثقة ربما المنطقة الوحيدة الأكبر صعوبة للأمناء. كما لاحظنا، يتوجب على الأمناء الحفاظ على أصول الثقة لصالح المستفيدين، ولذلك يميلون إلى تفضيل الاستثمارات المحافظة التي توفر عوائد مناسبة.

من الممارسات الشائعة الاستعانة ببنوك طرف ثالث أو مديري استثمار للعناية بمحافظ الثقة الكبيرة، لكن من المرغوب دائمًا وجود استراتيجية استثمار متفق عليها وأن يتم مراقبتها عن كثب وبشكل في الوقت المناسب من قبل الأمناء. تشمل المشكلات:

  • معايير الاستثمار المناسبة للاستخدام.
  • الالتزام الفعلي باستراتيجية محددة مسبقًا من قبل مديري الاستثمار.
  • الأداء المقارن مقارنة بالاستراتيجيات البديلة.
  • السيولة وسلامة الاستثمارات.
  • تكاليف إدارة الاستثمار والتداول.